Бумаги

Спецпредложения

Здесь может быть Ваша реклама




Реклама
  • buy generic cialis online
  • buy viagra online

Недавно, 29 июля 2006 года, был опубликован закон, который призван повысить доступность ипотечных кредитов для граждан. Речь идет о Федеральном законе, вносящем изменения в Закон «Об ипотечных ценных бумагах», принятый еще в 2003 году. Разработка нового документа была предусмотрена планом действий Правительства РФ по реализации программы социально-экономического развития РФ на 2006–2008 годы.

Закон направлен на то, чтобы устранить препятствия для выпуска ипотечных ценных бумаг. Их выход на рынок позволит банкам активнее использовать механизм рефинансирования, что в свою очередь приведет к снижению ставок по кредитам для населения. Наибольший резонанс среди участников рынка получила норма, исключающая положение об обязательном страховании заемщиком (физическим лицом) жизни и здоровья. Не секрет, что страхование существенно повышает расходы на получение ипотечного кредита. По мнению Правительства РФ, требование о страховании жизни и здоровья заемщика является чрезмерным, поскольку кредитор по договору с гражданами уже имеет достаточное обеспечение своих имущественных притязаний в виде залога недвижимого имущества. Однако с этой позицией не согласны многие банки и страховые компании, которые намерены сохранить страхование жизни и здоровья наряду с другими видами страхования в качестве обязательного требования к заемщикам. Напомним, что на сегодняшний день банки предлагают ипотечному заемщику комплексное страхование: имущества (производят в обязательном порядке в соответствии со ст. 31 Закона «Об ипотеке (залоге недвижимости)»; жизни и здоровья (требовалось в случае, если ипотечный кредит планировалось рефинансировать путем эмиссии ипотечных ценных бумаг, теперь данное обязательство снято); риска утраты права собственности на недвижимость (титульное страхование, обеспечивающее возмещение убытков в случае утраты права собственности на приобретенную недвижимость).

Общие расходы на страхование у ипотечного заемщика составляют 0,3–2 % от суммы кредита ежегодно, на страхование жизни и здоровья уходит от 0,2 % (в зависимости от возраста и здоровья заемщика). Но страховые компании постоянно снижают тарифы под давлением банков и других участников рынка, отмечающих негативное отношение граждан к этим затратам, которые начисляют в довесок к выплатам по ипотечному кредиту. Еще одним важным изменением в Законе «Об ипотечных ценных бумагах» стала норма, уточняющая состав ипотечного покрытия. Теперь в него запрещено включать требования, обеспеченные залогом недвижимого имущества, если это имущество в течение шести месяцев и более не застраховано от риска утраты или повреждения. В этом случае эмитент ипотечных ценных бумаг (организация, их выпускающая) может заменить данное требование на другое. Ранее в Законе «Об ипотечных ценных бумагах» не было предусмотрено правовых последствий за нарушение требования о страховании недвижимости в течение всего срока действия обязательства.

Другие изменения в Закон «Об ипотечных ценных» бумагах состоят в следующем.

1. Допускается возможность включения в ипотечное покрытие требования о возврате основной суммы долга по кредитным договорам и договорам займа отдельно от требования уплаты процентов по ним. Это мотивируется невозможностью заранее установить фактический размер процентов по ипотечным кредитам (займам).

2. Эмитенту ипотечных ценных бумаг позволено использовать входящие в состав ипотечного покрытия денежные средства для исполнения обязательств перед владельцами ипотечных ценных бумаг (право погашать расходы за счет ипотечного покрытия должно быть предусмотрено решением о выпуске облигаций).

3. Разрешена эмиссия двух и более выпусков ипотечных облигаций на основе одного ипотечного покрытия, что позволит выпускать ценные бумаги с различным уровнем риска и доходности для любых категорий инвесторов.

4. Управляющий ипотечным покрытием получает возможность реализовать права требования, составляющие ипотечное покрытие ипотечных сертификатов участия, в случае если такое требование не соответствует законодательству или по нему допущена просрочка исполнения.

Изменения, внесенные в обсуждаемый закон, позволяют участникам рынка выпускать и приобретать ипотечные ценные бумаги разной степени надежности и доходности, а также создают благоприятный режим для рефинансирования соответствующих кредитов (займов). Облигации, обеспеченные заложенной недвижимостью, смогут покупать банки, организации и даже физические лица, вкладывающие средства в ценные бумаги.

Реклама:
order cialis usa online